Thursday, 12 October 2017

Mest Vellykkede Trading Strategier


En av de mest suksessfulle handelsstrategiene i år kan komme til slutt Hvorfor en indekssporing Apple, Netflix Fell i fjor Investorer whoaposve vært minting penger i henhold til Wall Street-ordtaket at trenden er din venn, fikk bare en påminnelse om at ingenting virker for alltid . En Citigroup Inc. indeks som sporer amerikanske momentum aksjer som Apple Inc. og Netflix Inc. gjorde noe i forrige uke det hadde ikke gjort siden juni - det falt. Selv om de fortsatt har trodde Standard Amp Pooraposs 500 Index i 2015, har analytikere ved banken advart om at strategien nærmer seg en grense der rotasjoner har skjedd tidligere. Nesten ingenting har fungert bedre i dette årspapningssynkende aksjemarkedet enn momentum, hvor du laster opp på aksjer som har steget mest de siste to til tolv måneder, og håper de fortsetter å gå opp. Sendt oppe av vedvarende samlinger i biotek - og medieaktier, bekymring er at handel har blitt for populær, og setter scenen for skarpere svinger. I løpet av de siste årene, inkludert i år, har det vært mange øyeblikk når handelen er blitt overfylt, sier Arvin Soh, en fondsbestyrer i New York som utvikler globale makrostrategier hos GAM, som overvåker 130 milliarder kroner. Hva er forskjellen er at reverseringene som til slutt kommer, har en tendens til å være mer alvorlig nå enn det våpenet sett over en lengre tidshorisont. Quot Med innsnevring av bredden før Federal Reserve øker satsene har det vært en blåkopi for suksess i 2015. Kvantitative midler var blant de beste utøvere av egenkapital, hendelsesdrevne og makrostrategier gjennom juli i år, etterspørsel av kun teknologi, helsevesen og aktivistforvaltere, ifølge data fra Hedge Fund Research Inc. Individuelle investorer har lagt merke til. En av de største børsnoterte fondene som anvender taktikken, iShares MSCI USA Momentum Index Fund, lokket en rekord på 125 millioner i juli, og økte totalt med omtrent en femtedel. It hasnapost hadde en enkelt måned med utløp siden den startet i 2013. Eie den har også lønnet seg: fondet er opp 8,2 prosent i 2015, mot 1,8 prosent i SampP 500. En annen ETF, Powershares DWA Momentum Portfolio, nylig Sagsmidler overstiger 2 milliarder kroner og har returnert mer enn 7 prosent i år. Likevel er noen av handlingene som bidrar til suksessen, svekket. Siden juli har bransjeledelse i SampP 500 skiftet, ikke hvilken fart investorene vil se. Verktøyene leder markedet siden august og siste årgangsvinner, helsevesen og forbrukerforetak, er etterfølgende. Newedge CTA-indeksen, som sporer datastyrt strategier og midler som legger innsatser på store økonomiske trender, har falt 6,5 prosent fra en høy i april. Selv Apple, selskapet som har bidratt mer til det amerikanske bullmarkedet enn noe annet selskap, er vaklende. Etter iPhone-makerapossens 10-gangs økning siden 2009 har aksjene tumblet 12 prosent fra en heltid i februar. Klokken 10:23 i New York dro Apple-aksjene 0,6 prosent toxA0115.85, mens Netflix var ned 0,5 prosent til 123,41. ThexA0iShares momentum ETF mistet 0,6 prosent til 73,20 og thexA0Powershares fondet reduserte 0,5 prosent til 43,82. Investorer plutselig betaler mer oppmerksomhet til selskaper i bedre økonomisk form med mindre gjeld - kvaliteter som har vært fraværende i nyere momentumvinnere som bioteknologi. I juli nådde en Goldman Sachs Group Inc.-måler som sporer aksjer med de sterkeste balansen, sitt høyeste nivå mot aksjer med svakere siden oktober 2013. På grunn av den tyngde korrelerte naturen i momentumhandel, kan salgene bli plutselige ettersom alle går ut sammen, ifølge Nicola Marinelli fra Pentalpha Capital Ltd som øker satsingen for handelsmenn som kommer tilbake fra ferie like før Fed møtes 17. september. Det kan være en reversering, og det trenger ikke nødvendigvis en katalysator, sier Marinelli, en fondschef som hjelper med å overvåke 114 millioner euro (126 millioner) av eiendeler i Pentalpha i London. I august går det svært få store spillere å ta store beslutninger om porteføljen sin. Hvis noe skjer, vil itaposs bli mer september, oktober. quot xA0Forbruken i biotekniske aksjer kan være i fare gitt bekymringer om prising på enkelte stoffer, ifølge Hugh Grieves of Miton Group. Nasdaq Biotechnology Index har underprestert SampP 500 dette kvartalet, etter å ha slått det i fem år. xA0quotForespørsmålet er om du får se den fortellende forandringen rundt bioteknologi og itaposs som forårsaker at momentumhandelen for å miste damp, sier Grieves, en Londonbasert porteføljeforvalter hos Miton, som driver firmaet Opportunities Fund. quotThe problemet med momentum handler er at du ikke har noen sikkerhetsmargin. Når du kommer på bandwagon, lukker du øynene dine til verdsettelse. Quot Før det er her, er det på Bloomberg Terminal. Topp 4 ting vellykkede Forex Traders Gjør handel i finansmarkedene omringet av en viss mengde mystik, fordi det ikke er noe enkelt formel for handel med hell. Tenk på markedene som å være som havet og handelsmannen som surfer. Surfing krever talent, balanse, tålmodighet, riktig utstyr og å være oppmerksom på omgivelsene dine. Ville du gå inn i vann som hadde farlig rip tidevann eller var hai infested Forhåpentligvis ikke. Holdningen til handel i markedene er ikke annerledes enn holdningen som kreves for surfing. Ved å kombinere god analyse med effektiv implementering, vil suksessraten din bli dramatisk, og i likhet med mange ferdigheter vil god handel komme fra en kombinasjon av talent og hardt arbeid. Her er de fire benene til avføringen som du kan bygge inn i en strategi for å betjene deg godt i alle markeder. Før du begynner å handle, gjenkjenne verdien av riktig forberedelse. Det første trinnet er å justere dine personlige mål og temperament med instrumenter og markeder som du komfortabelt kan forholde deg til. For eksempel, hvis du vet noe om detaljhandel, så se på handel detaljhandel aksjer i stedet for olje futures. om hvilken du kanskje ikke vet noe. Begynn med å vurdere følgende tre komponenter. Tidsrammen indikerer hvilken type handel som passer for temperamentet ditt. Handler fra et fem-minutters diagram tyder på at du er mer komfortabel å være i posisjon uten eksponering for over natten risiko. På den annen side indikerer valg av ukentlige diagrammer en komfort med overnatterrisiko, og en vilje til å se noen dager går i motsetning til posisjonen din. I tillegg bestemmer du om du har tid og vilje til å sitte foran en skjerm hele dagen, eller hvis du foretrekker å gjøre din forskning rolig i helgen, og deretter foreta en handelsbeslutning for den kommende uken basert på analysen din. Husk at muligheten til å gjøre betydelige penger på markedene krever tid. Kortsiktig scalping. per definisjon betyr liten fortjeneste eller tap. I dette tilfellet må du handle hyppigere. Når du velger en tidsramme, finn en konsekvent metodikk. For eksempel liker noen handelsfolk å kjøpe støtte og selge motstand. Andre foretrekker å kjøpe eller selge breakouts. Likevel liker andre å handle med indikatorer som MACD og crossovers. Når du har valgt et system eller en metode, test den for å se om den fungerer konsekvent og gir deg en kant. Hvis systemet ditt er pålitelig mer enn 50 av tiden, vil du ha en kant, selv om den er liten. Hvis du backtest systemet ditt og oppdager at du hadde handlet hver gang du fikk et signal, og fortjenesten din var mer enn tapene dine, er sjansene veldig gode at du har en vinnende strategi. Test noen strategier, og når du finner en som gir et konsekvent positivt resultat, hold deg til det og test det med en rekke instrumenter og ulike tidsrammer. Du vil finne at visse instrumenter handler mye mer ordnet enn andre. Uregelmessige handelsinstrumenter gjør det vanskelig å produsere et vinnende system. Derfor er det nødvendig å teste systemet på flere instrumenter for å fastslå at systemets personlighet samsvarer med instrumentet som handles. For eksempel, hvis du handlet USDJPY valutaparet i forexmarkedet, kan du oppleve at Fibonacci-støtte og motstandsnivåer er mer pålitelige i dette instrumentet enn i noen andre. Du bør også teste flere tidsrammer for å finne de som passer best for ditt handelssystem. Holdning i handel betyr at du utvikler tankene dine for å gjenspeile følgende fire attributter: Når du vet hva du kan forvente av systemet, har du tålmodigheten til å vente på at prisen skal nå nivåene som systemet indikerer for enten inngangspunktet eller exit. Hvis systemet angir en oppføring på et visst nivå, men markedet når aldri det, så fortsett til neste mulighet. Det vil alltid være en annen handel. Med andre ord, ikke jage bussen etter at den har forlatt terminalen vente på neste buss. Disciplin er evnen til å være tålmodig - å sitte på hendene til systemet utløser et handlingspunkt. Noen ganger vil prishandlingen ikke nå ditt forventede prispunkt. På dette tidspunktet må du ha disiplinen til å tro på systemet ditt og ikke for å gjette det. Disciplin er også muligheten til å trekke utløseren når systemet indikerer å gjøre det. Dette gjelder spesielt for stoppfall. Objektivitet eller følelsesmessig løsrivelse avhenger også av påliteligheten til systemet eller metoden. Hvis du har et system som gir inngangs - og utgangsnivåer som du vet har en høy pålitelighetsfaktor, trenger du ikke å bli følelsesmessig eller tillate deg å bli påvirket av opinionen fra pundits som ser på nivåene deres og ikke din. Systemet ditt skal være pålitelig nok slik at du kan være trygg på å handle på sine signaler. Selv om markedet i noen tilfeller kan gjøre et mye større skritt enn du forventer, betyr realistisk at du ikke kan forvente å investere 250 på din handelskonto og forvente å gjøre 1.000 hver handel. Selv om verken en kortsiktig eller lengre sikt tidsramme nødvendigvis er sikrere enn den andre, kan kortsiktig tidsramme innebære mindre risiko hvis næringsdrivende utøver disiplin i å plukke handler. Det er et spørsmål om risiko mot belønning. Ben nr. 3 - Diskriminering Ulike instrumenter handler forskjellig avhengig av hvem de store aktørene er og hvorfor de handler det aktuelle instrumentet. Hedgefond er motivert annerledes enn fond. Store banker som handler spotmarkedet i bestemte valutaer har vanligvis et annet mål enn valutahandlere som kjøper eller selger terminkontrakter. Hvis du kan bestemme hva som motiverer de store spillerne, kan du ofte piggyback dem og tjene tilsvarende. Velg noen valutaer, aksjer eller varer og kartlegg dem alle i en rekke tidsrammer. Deretter gjelder din metodikk for alle dem og ser hvilken tidsramme og hvilket instrument som er mest responsivt på systemet ditt. Slik oppdager du en personlighetskamp for systemet ditt. Gjenta øvelsen regelmessig for å tilpasse seg endrede markedsforhold. Ben nr. 4 - Ledelse (Implementering) Siden det ikke er noe som bare lønnsomme handler, vil ingen system utløse en 100 sikker ting. Selv et lønnsomt system, si med en 65 fortjeneste til tap ratio. har fortsatt 35 tapende handler. Derfor er lønnsomheten i ledelsen og gjennomføringen av handelen. Til slutt handler vellykket handel om risikostyring. Ta tap raskt og ofte, om nødvendig. Prøv å få handelen i riktig retning rett ut av porten. Hvis den rygger av, klipp ut og prøv igjen. Ofte er det på det andre eller tredje forsøket at handelen din vil bevege seg umiddelbart i riktig retning. Denne øvelsen krever tålmodighet og disiplin, men når du får retningen riktig, kan du spore stoppene dine og vanligvis være lønnsomme i beste fall, eller bryte selv i verste fall. Det er så mange nyanserte handelsmetoder som det er handelsfolk. Det er ingen riktig eller feil måte å handle på. Det er bare en profitthandel eller en tapskapende handel. Warren Buffet sier at det er to regler i handel: Regel 1: Aldri tape penger. Regel 2: Husk regel 1. Hold et notat på datamaskinen din som vil minne deg om å ta små tap ofte og raskt - ikke vent på de store tapene. Beta er et mål for volatiliteten, eller systematisk risiko, av en sikkerhet eller en portefølje i forhold til markedet som helhet. En type skatt belastet kapitalgevinster pådratt av enkeltpersoner og selskaper. Kapitalgevinst er fortjenesten som en investor. En ordre om å kjøpe en sikkerhet til eller under en spesifisert pris. En kjøpsgrenseordre tillater handelsmenn og investorer å spesifisere. En IRS-regelen (Internal Revenue Service) som tillater straffefri uttak fra en IRA-konto. Regelen krever det. Det første salg av aksjer av et privat selskap til publikum. IPO er ofte utstedt av mindre, yngre selskaper som søker. Gjeldsgrad er gjeldsraten som brukes til å måle selskapets økonomiske innflytelse eller en gjeldsgrad som brukes til å måle en person. Vi gjør en eksperimentering i disse dager, og det er ingen virkelige penger involvert. Vi noterer bare ned prisene på inntasting og eksisterende fra handelen. Hver dag klokka 11.00 klokka vi inngått handel med lenge en fremtidig kontrakt av sterkest og samtidig kort en fremtidig kontrakt av svakeste skript. Og skarpe klokka 03:20 Vi kvitterte begge kontrakter. Det er ingen følelser ingen funn og ingen forskning. Bare gå med et marked. Så langt er vårt resultat som følger: - Dag 1: Lang asiatisk maling på 900 og kort Bank of Baroda på 147,35 og slutten av dagen tap var 3920 - Dag 2: Long Reliance 1032 og kort ITC 317.10 og slutten av dagen Reliance profitt er 2450- og ITC-fortjenesten er 4960- Dag 3: Long Sun Pharma 309- og kort Cairns 130,75 og slutten av dagen Sun Pharma-tapet er 6150 og Cairn Profit 16500- Nettoresultat 10350- Det er på eksperiment basis og det vil fortsette til mer neste 10 dager. La oss se. hva skjer. 262 Visninger middot Vis Oppvotes middot Ikke for ReproductionMy favorittstrategi er uten tvil den korte putten, korte samtalen, eller begge sammen (dvs. kort kjeve). Med andre ord, selger alternativer naken. Før du sier dette er stupiddangerrisky basert på hva noen har fortalt deg - jeg vil fortelle deg at det er sant, det kan være dumt og dydig hvis du gjør feil. Ved feil mener jeg: 1) Ikke å vite den underliggende brønnen. 2) Ikke vite hvordan man skal håndtere det ordentlig. 3) Kjenner ikke de verste scenariene til hver handel du plasserer. 4) Har ikke nok kapital. 5) Ikke vite hvor mye av porteføljen du skal tildele til disse typer bransjer. 6) Ikke vite effekten av inntjeningen mens denne handelen er på. 7) Ikke vite typen miljø for å unngå eller redusere eksponering for denne typen strategi. Så som du kan se, er dette ikke en nybegynner039s strategi. Men når du blir mer erfaren med alternativer og har nok kapital, innser du at det er en stor, høy sannsynlighet for suksessstrategi for minst å vurdere. Føl deg fri til å se meg leve i min ekte handelskonto handle disse strategiene og håndtere alle de ovennevnte punktene. 9.7k Visninger middot Vis Oppvoter midtpunkt Ikke for reproduksjon Min favoritt opsjons handelsstrategi er å selge putter mot selskaper jeg liker, men det er for dyrt. Det ubarmhjertige oksemarkedet vi observerer, har etterlatt seg få gode kjøp. Selv om det ikke er mangel på gode kvalitetsselskaper med attraktive langsiktige prospekter, kan den nylige prisøkningen i de fleste aksjer gi tankefulle konservative investorer litt klistremerkechok. Betyr dette at du må forbli på sidelinjen, sitter i kontanter. Ikke nødvendigvis. En forsiktig og sann konservativ strategi er å selge setter mot aksjer du tilfeldigvis liker og vil være en villig kjøper av, men til en lavere pris. Ved å selge (a. c. writing) et avdekket sett mot en aksje, liker du at du aksepterer å kjøpe den aksjen på et tidspunkt i fremtiden til en kjent pris i bytte for å samle premien i dag. Lar illustrere dette med et eksempel. Tidligere i måneden rapporterte General Electric (ticker GE) resultater som forlot investorer uimpresset og aksjene solgte. For øyeblikket kan du kjøpe selskapet til 26,60 per aksje, som er mindre enn 17x inntjening og utbyttet på over 3. Ikke så loslitt, men du kan gjøre enda bedre. Du kan selge september 2014 Putt med strykpris på 25 for over 1 Dette betyr at du samler nesten 4 av prisen i dag penger du holder for alltid for plikten til å kjøpe aksjen for 25 mellom nå og september. På den måten kan du kanskje kjøpe et av verdens beste selskaper for en betydelig rabatt til dagens pris. I alle fall, premien du samler er din uansett hva. Denne strategien fungerer best med aksjer du virkelig liker, og vil være en villig eier av, men til en lavere pris enn de for tiden handler. Husk at du, i bytte for å samle premien, forplikter deg til å kjøpe aksjene, så du bør bare engasjere seg i denne strategien hvis du er klar til å kjøpe aksjen til en gitt pris og få midler til å gjøre det. Bruk aldri lånte penger når du skriver putter. 10k Vis middot Vis Upvotes middot Ikke for Reproduksjon Diagonal Spread er min favoritt Options trading strategi. Diagonal spredning er en slags opsjons spredning hvor langt måneden alternativet er kjøpt og i nærheten av måneden alternativet er solgt. For eksempel: Kjøp 8600 Nifty CE desember kontrakt og selg 8800 Nifty CE november kontrakt. Denne strategien vil bli kalt bullish diagonal spredning. Kjøpe og selge Putt vil utgjøre bearish diagonal spredning. Tanken bak denne strategien er at kontrakten for langt måneders opsjoner vil lide mindre tid forfall i forhold til nær måneders opsjonsavtale. Så selv om handelen går mot deg, vil tapet være minimal. Selv sidelengs trend ville ikke forårsake tap, noe som gjør dette til en meget lav risiko opsjonsstrategi. Vel, prøv å bruke denne strategien på NSE Nifty Nov Expiry. La oss anta at vi hadde bearish utsikt på Nifty i begynnelsen av november-serien, og så gikk vi inn i en baisse diagonal spredning. Vi kjøpte 1 masse 8800 PE Dec-serien og solgte 1 masse 8600 PE Nov-serien. Nedenfor er tradingoppsettet med PL hver dag. Strategien har fått en anstendig 2 fortjeneste i 8 handelsdager. ProfitLoss er beregnet på grunn av 1 masse (75 mengder) Nifty, og ca 70000 Rupees av innledende margin for å ta denne handel. Du ville definitivt ha tjent bedre hvis du ville ha gått naken i lang tid, men da ville risikoen din ha vokst vesentlig høyere, og en eventuell sideveisbevegelse kan ha skadet kapitalen din. Nå, hvis Nifty utløper til 8000 i Nov-serien, så er den teoretiske verdien av posisjonen din på slutten av serien: Denne strategien ville ha tjent 30 i et span på en måned hvis vår prediksjon er nøyaktig. Hvordan velge Strike-priser Det finnes n antall måter å velge strike priser på mens handelsalternativer. Men for denne strategien vil vi anbefale prosentvis sikringsmetode. Nedenfor finner du trinnene for å velge utropspriser basert på denne metoden: For langt alternativ ta streik fra neste måned. Velg streiken som er penger (ATM) eller litt ut av pengene (OTM). MERK: ATM eller OTM er med hensyn til dagens måneds futurespris og ikke den neste måneden (selv om streikene blir valgt fra neste måned). For kort alternativ ta strejk fra nåværende måned som er to treffer OTM fra den lange streiken som er valgt. Lang og kort alternativer to slår fra hverandre er optimal for NF. En streik fra hverandre og fortjenesten begynner å dyppe etter at prisen har krysset den korte streiken som kan være et stort problem i håndtering av handelen. Mer enn to streikdeler betyr at du ikke vil kunne få den optimale sikringen som kreves (se neste punkt om dette). Beregn sikringen ved hjelp av formelen nedenfor: Hedge (Kortkurspris Pris på den lange samtalen) 100 Hvis sikringen er over 30, kan denne valgkombinasjonen velges. Hvis sikringen er mindre enn 30, start prosessen igjen fra 1 ved å gå for mer nærmere ATM eller ITM alternativet for lenge og deretter gjenta trinnene og rekomputer sikringen. Mesteparten av tiden slutter vi med ITM lang og OTM kort, som vanligvis er den optimale kombinasjonen med mindre man starter handel nær utløp når stillingen må være mer ITM for å gi nok beskyttelse. Når du har en streikkombinasjon med sikring større enn 30, kan den brukes til å inngå handelen. Last ned et Excel-ark for å teste denne strategien fra nedenstående lenke: 1.6k Visninger middot Vis Oppvoter midtpunkt Ikke for reproduksjon Alle tidligere nevnte strategier kan fungere veldig bra. Nøkkelen er å: 1. Bruk dem til riktig markedssituasjon 2. Administrer dem riktig 3. AVSLUT I RETT TID (Jeg anser denne som den viktigste delen av handelen) Riktig strategi i riktig situasjon Det er mye av handelssystemer og strategier, og du må bestemme hvilket spill du skal spille. Du kan spille retningsbestemt, du kan være nøytral, eller satse på volatilitet eksplosjon eller sammentrekning. Ulike strategier må brukes på billigere og dyre aksjer. Enhver god strategi som brukes i feil situasjon, vil ikke fungere og vil miste penger. Iron Condor kan være god start God start (og også strategien I039ve startet med) kan være handel med ikke-administrert vanlig månedlig Iron Condor (kombinasjonen av kortsammenhet Vertikal og Short Put Vertical) solgt på noen sterke indekser (RUT, SPX). Forutsetningen er at indeksene er sammensatt fra mange aksjer, så de er ikke så volatile som den aktuelle aksjen. Denne fordelen kan brukes til nøytral spill. Hver måned skriver du anropsspredning og spredes med delta 0,08 (30-40 til utløp), tjen kreditt (i utgangspunktet 100-160 kontrakt) og la dem utløpe. Hvis du holder deg konsekvent, kan du samle kreditter og relativt høy suksessrate 70-80. Du kan forbedre ytelsen senere ved å filtrere måneder med lav volatilitet, angi nøyaktig profittmål og stoppe tap for hele posisjonen eller for hvert spredning, legg inn i stillingen (selger anropsspredningen uavhengig av puttspredning ved noen retningsbevegelse), du kan se det også som kort og lang Strangle, som gir deg ulike ideer for forbedringer. Deretter kan du spille med justeringer og så videre. Du vil nyte mye moro med denne bestemte, relativt sikre strategien (høy gevinstrate, begrenset tap). Jeg har personlig brukt mer enn 2 år på å fokusere bare på denne strategien. Butterflies, Strangles, Straddles, Kalendere Når du mestrer Vertical Spreads og Iron Condor, vil du innse at med litt annerledes oppsett får du forskjellige strategier basert på det samme prinsippet om å selge premie, men brukes i forskjellige situasjoner. 4.6k Vis middot Vis Upvotes middot Ikke for Reproduksjon Heres en liste over mine favoritt metoder. Merk: Denne listen inneholder strategier som er enkle å lære og forstå. Ea ch er mindre risikabelt enn å eie aksjer. De fleste involverer begrenset risiko. For investorer som ikke er kjent med alternativer, kan du lese våre nybegynnere valgvilkår og mellomliggende valgvilkår. 1. Dekket skriftskriving. Ved å bruke lager du allerede eier (eller kjøpe nye aksjer), selger du noen andre et anropsalternativ som gir kjøperen rett til å kjøpe aksjene til en angitt pris. Det begrenser profittpotensialet. Du samler en kontantpremie som er din å beholde, uansett hva som skjer. Den kontoen reduserer kostnadene dine. Dermed, hvis aksjene faller i pris, kan du medføre tap, men du er bedre enn hvis du bare eide aksjene. Eksempel: Kjøp 100 aksjer av IBM Selg ett IBM Jan 110-anrop 2. Kontant-sikret, nakkesettskriving. Selg et putsett på en aksje du vil eie, og velg en aksjekurs som representerer prisen du er villig til å betale for aksjer. Du samler inn en kontant premie i motsetning til å akseptere en forpliktelse til å kjøpe aksjer ved å betale strykprisen. Du kan ikke kjøpe aksjen, men hvis du ikke holder du premien som en trøstpris. Hvis du opprettholder nok penger på meglerkontoen din for å kjøpe aksjene (hvis puten eier utøver puten), anses du for å være kontant sikret. Eksempel: Selg en AMZN Jul 50 put opprettholde 5.000 i konto 3. Krage. En krage er en dekket samtaleposisjon, med tillegg av et sett. Putet fungerer som en forsikringspolise og begrenser tapene til en minimal (men justerbar) mengde. Fortjeneste er også begrenset, men konservative investorer finner at det er et godt bytte for å begrense overskudd i motsetning til begrensede tap. Eksempel: Kjøp 100 aksjer i IBM Selg ett IBM Jan 110-anrop Kjøp en IBM Jan 95-sats 4. Kredittkort. Kjøpet av ett anropsalternativ, og salget av en annen. Eller kjøp av en put-alternativ, og salg av en annen. Begge alternativene har samme utløp. Den kalte et kredittspread fordi investoren samler inn penger til handelen. Dermed er det høyere priset alternativet solgt, og en billigere, ytterligere ut av pengene alternativet er kjøpt. Denne strategien har et markedsperspektiv (anropsspredningen er bearish og satt spredningen er bullish) med begrenset fortjeneste og begrensede tap. Eksempel: Kjøp 5 JNJ Jul 60 samtaler Selg 5 JNJ 55 juli samtaler eller kjøp 5 SPY Apr 78 puts Selg 5 SPY Apr 80 puts 5. Iron condor. En posisjon som består av en samtalekredittsprede og en setter kredittspread. Igjen er gevinster og tap begrenset. Eksempel: Kjøp 2 SPX 880-samtaler Selg 2 SPX 860-samtaler og kjøp 2 SPX 740-satser selger 2 SPX-760-satser 6. Diagonal (eller dobbel diagonal) spredning. Dette er spredninger der alternativene har forskjellige streikpriser og forskjellige utløpsdatoer. 1. Kjøpsalternativet utløper senere enn det solgte alternativet. 2. Kjøpsalternativet er lenger ut av pengene enn det solgte alternativet. Eksempel: Kjøp 7 XOM-80-80-anrop. Selg 7 XOM-75-samtaler. Dette er en diagonal spredning Eller Kjøp 7 XOM Nov 60 putter Selg 7 XOM Oct 65 puts Dette er en diagonal spredning Hvis du eier begge posisjoner samtidig, er det en dobbel diagonal spredning. 1,6k Visninger middot Vis Oppvotes middot Ikke for Reproduksjon I utgangspunktet var jeg tilbøyelig til ironclad strategi, men akkurat nå er jeg partisk mot Strangle i. e Long Strange. Selv om vi kaller langkvrem som kvel, men det er feil fordi det er en forskjell mellom kort kjeve og lang kjeve. Kortsiktige spreads brukes når liten volatilitet forventes av underliggende aksjekurs. Kort kjeve har ubegrenset tapspotensial og begrenset fortjeneste, mens Long Strangle har ubegrenset fortjenestepotensial og begrenset tap. Hvilken du vil velge Men våre nylige strenge av grunnleggende nyheter som demonetisering, brøt USA-valget volatiliteten mot hverandre. Det er en nøytral opsjonsstrategi, noe som betyr at det ikke satser på retningen av markedet. Det gjør det ved at markedsvolatiliteten på kort sikt, dvs. det vil være bullish eller bearish. Her er handelskonfigurasjonen - Vi kjøper et lite OTM-opsjon (out of the-money) og et lite OTM-anropsalternativ på samme underliggende lager og utløpsdato. Kjøp 1 OTM Call Kjøp 1 OTM Put Når den underliggende aksjekursen beveger seg skarpt mot enten oppover eller nedover ved utløpet, får vi stort fortjeneste. For nybegynnere, la meg samle et begrep, Breakeven Point, dvs. markedsprisen som den underliggende eiendelen (indekser eller aksjer) må oppnå for å gjøre opsjonsoppkjøpet eller selgeren lønnsom. For Alternativ Kjøper er det Strike Price Premium betalt for å kjøpe opsjonen. For opsjon selger er det Strike Price - Premium betalt for å kjøpe opsjonen. Så det er to breakeven poeng for den lange strengerstrategien. Så vi oppstår tapet hvis den underliggende eiendomsprisen ikke beveger seg. Det maksimale tapet er premien betalt mens du kjøper opsjonene. Her er et praktisk eksempel for å tydeliggjøre. Jeg satser på NIFTY (indisk markedsindeks) vil ikke ligge mellom 79508050 på tidspunktet for utløpet av opsjonene. Ikke bry deg om å kopiere bildet over til hvor som helst, med mindre du vil bli saksøkt, og det vil ikke være DMCA. Anta at NIFTYs handler for tiden på 8000. Kjøpte anropsalternativer for NIFTY 8050, dvs. NIFTY DEC 8050 CE, og kjøpte et sett på NIFTY 7950, dvs. NIFTY DEC 7950 PE. Husk, hvis vi kjøper 1 mye, får vi 75. 8050 CE og 7950 PE vil ha forskjellig pris, men du må sørge for å investere like mye kapital som å være upartisk. La oss si at vi har investert 7.500 på hver, dermed 15.000 totalt. Hvis ved utløpstidspunktet NIFTY handler på 8000, vil begge utløpe verdt mindre og vårt maksimale tap på 15.000 vil treffe. Hvis NIFTY i løpet av utløpet gjør et sterkt trekk og handler på 8100 ved utløpet, blir våre puteringsalternativer i. e DEC 7950 PE verdiløs, men våre anropsalternativer vil ha en stor fortjeneste, vi antar at 25 000 er DEC 8050 CEs utløpsverdi. Dermed er nettoresultatet 25 000 - 15 000 10 000 Vi beregner ikke megling og andre provisjoner i de ovennevnte ligningene. Hva hvis du vil satse på NIFTY, vil ligge mellom 79508050-serien ved utløpet av opsjonene. Det er når kort kjeve blir nyttig. Hva kommer neste er optimalisering til sannsynlighet for fortjeneste og optimalisering for å maksimere verdien av det lønnsomme beløpet. Hva bør være passende strekkpris Hva bør være hensiktsmessig ut av pengene sette og ring posisjon. Det er mange teorier. Her er en jeg har diskutert Amit Ghosh039s svar på Hvor risikabelt er det å selge en opsjonskvangel med 16 delta på begge sidene Hvis du vil bli med i en gruppe og diskutere strategien din, kan du bli med på våre handelspartners slakkkanal her. Jeg skriver på amitghosh. Alle mine tanker er omhyggelig utformet der. :) 4.9k Visninger Middot Vis Upvotes middot Ikke for Reproduksjon Jeg var litt overrasket da jeg så dette spørsmålet: Hvorfor noen ville være interessert i min strategi, forutsatt at jeg har noen jeg er bare en måned gammel på kvora. Faktisk forstod jeg ikke hva en Upvote var eller hvordan du følger noen. Jeg delte bare noen få av mine erfaringer og overbevisninger om handel med aksjer og alternativer, og var glad for at noen av leserne likte det jeg skrev. Så i stedet for å svare på spørsmålet fremhevet ovenfor, har jeg valgt å svare som svar på et generelt spørsmål. Svaret er spesifikt for opsjonshandel i indiske aksjemarkeder. Hvis du har lest noen av mine andre svar her, ville det bli lagt merke til at jeg enten forkorter aksjekursene eller kjøper PUTS. Jeg kan være en av de få handelsmenn som sjelden gjorde noe fortjeneste på langsiden. Hva gjør det til meg Men uansett navnet, er det vellykkede handler som teller. For å ha et bedre navn. Jeg kaller min handelsmetode som KISS-metode. Gjør det enkelt dummen. Hvordan holder jeg det enkelt. Vel, jeg har gått gjennom alt sjargonget, studert hva som var mulig, prøvde å gi mening om så mye kunnskap og data tilgjengelig og bestemte at det ikke var verdt det. I enkle ord vil et alternativ på en aksje eller indeks gå opp i pris når: Den underliggende prisen beveger seg i den retningen. (Opp for samtaler og ned for putt) Denne bevegelsen skjer før kontraktstiden utløper. (Tap i verdi kalt tidsforfall) Det bør være en plutselig spike som favoriserer handelen innen utløpsperioden. (Volatilitet) Jeg baserer mine handler på disse enkle forutsetningene og bruker vanlig handels visdom til Option Trading. Og det fungerer. Du kan lese det her: Faktisk er posten ovenfor om hvordan jeg gjenvunnet fra tapet og gjorde etterfølgende overskudd. Finne en handel: Jeg ser generelt etter aksjene som er flyktige og med en negativ forspenning. Jeg nevnte bare at jeg for det meste kjøper PUTS. Å finne de riktige aksjene til kort eller kjøpe PUTS er nøkkelstrategien. Gjennom årene har jeg kanskje utviklet meg en viss følelse av å fange aksjene om å falle. Eller kanskje jeg var bare heldig. Uansett, som de fleste analytikere sier, med all analyse og algoritmer som står til disposisjon, er de vellykkede i omtrent 53 bransjer. Med en kaste av mynt også, bør man få det 50 suksess. Men jeg gjør litt mer enn å vende en mynt. Først tar jeg en titt på NIFTY-aksjer og ser hvilke aksjer og sektorer som ikke har det bra. Hvordan er deres prisbevegelse sammenlignet med Nifty Index. (Såkalt Beta, jeg ser etter høy beta) Er selskapet overfor et svært konkurransedyktig regulert marked Hvordan ser selskapet opp i markedet sammenlignet med sine jevnaldrende. (Det er et grunnleggende analyseproblem, men jeg legger bare merke til det.) Lagde aksjene opp nylig på bare noen nyheter, er forretningsmiljøet det samme Samme logikk for noen andre store caps ikke i Nifty Index. Basert på det ovennevnte enkle spørsmålet, har jeg listen over aksjer klar. Sjelden gjør jeg en handel annet enn i disse aksjene. Jeg vil dele noen av disse navnene: State Bank Of India Og selvfølgelig NIFTY. Hva etter å kjøpe puttene: For det meste kjøper jeg litt ut av penger Put. Noen ganger kan jeg kjøpe en Put på rundt 58 bortfall. Denne måneden kjøpte jeg Canara Bank 300 PUT (29. desember Utløp) da aksjekursen var Rs. 309. Kjøpt den for Rs. 10.65. Så prisen gikk sakte og tid forfall forårsaker verdien gå ned til Rs. 3,90. Så kom volatiliteten til å spille i uken 1923 desember. Selges for Rs. 17.10 på 231216 da prisen kom ned til 284. Kjøpt 2 masse 280 PUT på 3,80 og 3,90 (Litt ut av penger) Selges 1 mye for Rs. 5.30 samme dag. Mer volatilitet på mandag på grunn av statsministers uttalelse om beskatning av markedsaktørene førte til at Canara Bank gikk videre ned på 261216. Jeg forlot det gjenværende en mye for Rs. 11.00. Og ved mine normale tålmodighetsstandarder var disse handlingene litt skyndte. Jeg vil vanligvis vente og den ene mye 300 PUT alene ville ha solgt for omtrent Rs. 3536 da aksjekursen berørte 264263 på mandag 261216. Resultat realisert ville ha vært mye mer og handler få mindre. Uansett, handelen er over og ga over Rs. 45000 i fortjeneste. Maksimer gevinstene når markedet favoriserer. Jeg gjorde det ikke denne gangen, men mesteparten av tiden følger jeg prinsippet ovenfor. Når markedet reverserer, tar det bort noen av gevinsten, men du må vente på å finne ut hvor du kunne ha gått. Ventetiden er alltid full av spenning, til tider smertefullt. Men det må utholdes. Du kommer ikke inn i himmelens porter uten å møte døden. Venter har sin egen søte belønning. Jeg har sett tilfeller der opsjonsprisen har gått opp 810 ganger i en ukes tid, noen ganger i en eneste handelssesjon. Jeg har tatt maksimalt overskudd på 12 ganger i en av mine bransjer. To ganger til fire ganger er ganske rimelig med litt tålmodighet. Se Canara Bank-eksemplet ovenfor. Når prisen går bort fra meg. Greit. Jeg aksepterer at handelen var feil og ta tapet. Jeg tror at ekspertene fortalte deg at de har rett omtrent 53 av tiden. Jeg er også rett rundt samme prosentandel. Når det er riktig, er min fortjeneste mer enn 100 av premien betalt. Når det er feil, er det 100 av premien betalt. Til tider redder jeg noe ut av disse, så tapet er på ca 90. Nøkkelen er i utvalg av aksjene og venter når prisen beveger seg for deg. KISS-sammendraget: Velg en liste over flyktige aksjer. Kontroller at det er nok handelsvolum i OTM-alternativene. Kjøp Putt eller samtaler avhengig av vurderingen av prisutviklingen. Med riktig valg og følge trenden, vil du være rett i omtrent halvparten av handlingene . Vent i fortjeneste. Alternativer kan gi ubegrenset fortjeneste. Hold deg i handelen for å ta det. Prøv å få mer enn 100 på en vinnende handel. Ta tapene sportslig. Resultat venter i neste handel. Vil det fungere for deg. Det fungerer for meg. Skal jobbe for noen andre også. Ingen formler eller rakettfag er involvert. Ingen jargong heller. Bare krav er tålmodigheten til å vente på å maksimere fortjenesten i vellykket handel. Utvikle tålmodighet. Tålmodighet betaler. La KISS-metoden virke magisk for deg. 9k Vis middot View Oppvoter midtpunkt Ikke for reproduksjon Denne strategien har sikret meg den beste avkastningen i forhold til minimum. Risiko: Denne opsjonsstrategien er når en investor kjøper både et anrops - og salgsalternativ med samme anskaffelseskurs (fortrinnsvis ved pengestoppprisen) , underliggende aktiv og utløpsdato samtidig. Denne strategien er mest nyttig når vi er sikre på at prisen på de underliggende eiendelene vil flytte betydelig, men er usikker på hvilken retning bevegelsen vil ta. Denne strategien tillater å opprettholde ubegrensede gevinster, mens tapet er begrenset til kostnaden (premie) for begge opsjonskontrakter. Long Straddle sikrer at downside er begrenset bare til du koster, mens oppsiden er ubegrenset. La oss ta eksemplet på XYZ-selskap som for øyeblikket handler på Rs. 35 Kjøp 1 Call of XYZ 8-dagers 35 ved Rs. 1.7 Kjøp 1 Put of XYZ 8 - day 35 at Rs. 1,7 Så Total Innledende Kontant Utstrømning 1,72 Rs. 3.4 Lar oss anta 3 scenarier (Post 8 dager): XYZ Går opp til Rs 38.4 eller Ned til Rs. 31.6 Hvis du beveger deg opp. Anropsalternativet vil bli verdsatt til Rs. 3.4 (38.435) amp Put alternativet vil være null. Netto kontantstrøm 3.43.4Rs 0. Resultat uten gevinst, ingen tap. Hvis Flytter ned. Put opsjon vil bli verdsatt til Rs. 3.4 (3531.6) amp Call-alternativet vil være null. Netto kontantstrøm 0. Resultatet gir ingen fortjeneste, ingen tap. Dermed er 38,4 amp 31,6 brutto-prisnivået for handelen. XYZ Flytter over eller under dens Break-even level: I dette scenariet vil noe over 38,4 eller noe under 31,6 være profitt av Investor. for eksempel XYZ ender ved Rs. 40. Dette vil føre til at anropsalternativet blir verdsatt til Rs. 5 amp Put alternativet vil være null. Netto kontantstrøm (fortjeneste) Rs. 53,4 Rs. 1,6 per aksje. Samme måte hvis XYZ slutter ved Rs. 30. Dette vil føre til at Put-alternativet blir verdsatt til Rs. 5 amp kallingsalternativ vil være null. Netto kontantstrøm (fortjeneste) Rs. 5 -3,4 Rs. 1,6 XYZ prisnivå forblir mellom Rs. 31,6 amp Rs. 38.4 (Break-even Level) Dette er scenariet når investor vil ende opp med tap. For eksempel Pris forblir på Rs.35. Både Call amp Put Option vil være Null, noe som resulterer i tap på Rs.3.4 (Total premie betalt) Enhver bevegelse innenfor break-even nivået vil være gjenvinning av tapet for Investor. For eksempel Pris forblir på Rs. 36. Anropsalternativet vil bli verdsatt til Rs.1 som følge av netto kontantstrøm (tap) i Rs. -2,4 (3,41). Som vi legger merke til, vil strategien i hele scenariet føre til tap bare når ingen vesentlig bevegelse er vitne til. Hvis Vesentlig bevegelse er sikker, vil uansett upside eller downside strategi fungere. Denne strategien er vanligvis mest nyttig i tilfelle når visse hendelser er sikre, men Resultatet av det samme er usikkert som kan bære markedet opp eller ned. Typisk eksempel på en slik begivenhet (i India er valgresultat eller finansbudsjett av GOI. 2.6k Vis middot View Oppvoter midtpunkt Ikke for reproduksjon

No comments:

Post a Comment